資本充足監(jiān)管有效性研究.pdf

1、本文研究目點是為了理論指導實踐?？偟倪壿嬎悸肥?，通過金融監(jiān)管有效性理論的研究，提煉出對資本充足監(jiān)管有效性的分析基礎、框架和方法。在此基礎上借助資本結構理論、風險理論等理論，構建銀行的微觀行為模型，進而研究資本充足監(jiān)管對銀行業(yè)安全性、效率以及宏觀經(jīng)濟的影響，從而分析資本充足監(jiān)管的有效性。然后通過這些研究方法和結論擴展到對影響資本充足監(jiān)管有效性的制約因素的分析。最后把以上的研究結果作為指導我國實施資本充足監(jiān)管的政策建議。 在以上邏輯

2、思路指導下，全文共分為七章。 第一章導論。主要包括研究的背景即提出論文的理論和現(xiàn)實意義、理論依據(jù)和文獻綜述、研究方法和結構安排以及論文的創(chuàng)新點和有待改進之處等內(nèi)容。 第二章金融監(jiān)管有效性理論和分析基礎。主要介紹和評點了當前關于金融監(jiān)管有效性的主要理論。并以此研究了金融監(jiān)管有效性的分析基礎，構架了金融監(jiān)管有效性的成本收益分析方法。 第三章資本充足監(jiān)管一般性分析。介紹了資本、資本功能、資本充足性和資本充足性衡量標準等

3、概念的內(nèi)涵；提出了資本充足監(jiān)管的監(jiān)管目標，以及考察其有效性需要研究的內(nèi)容和各項指標。 第四章資本充足監(jiān)管對銀行破產(chǎn)概率的影響。首先通過論述銀行破產(chǎn)的危害，明確提高銀行安全性的重要性，然后通過資本結構理論以及MERTON模型，用數(shù)理方法推導和建立了銀行資本與銀行風險行為的二階段模型(此模型是本文的分析基礎)，并以此為基礎分別推導和建立了有無資本充足監(jiān)管兩種狀態(tài)下銀行的資本和風險狀態(tài)方程。并用數(shù)理方法比較了這種狀態(tài)下，銀行破產(chǎn)概率的

4、大小，得出了在資本充足監(jiān)管下，銀行的破產(chǎn)概率要小于無資本充足監(jiān)管時的結論，因此資本充足監(jiān)管對提高銀行業(yè)的安全性是有效果的。因為我國目前正處于實施資本充足監(jiān)管的過渡期，因此在本章還建立了過渡期的銀行資本和風險狀態(tài)方程，并得出此時銀行的破產(chǎn)概率反而增加的結論。本章的最后，通過美國銀行在80年代到90年末的銀行破產(chǎn)數(shù)據(jù)，實證了用數(shù)理方法推導的結論。 第五章資本充足監(jiān)管對宏觀經(jīng)濟的影響。本文通過資本充足監(jiān)管對銀行業(yè)效率影響的數(shù)理分析，并

5、用G10國的從80年代到90年代末的銀行業(yè)年平均存貸款利差的變化的實證分析，得出資本充足監(jiān)管并未對銀行業(yè)的效率有明顯的影響的結論，并分析了可能的原因。本文又通過理論分析和統(tǒng)計分析，得出實行資本充足監(jiān)管將使銀行的存貸款額下降，但主要集中在過渡期。然后通過考察G10國年GDP增長率的變化，得出在過渡期GDP的增長率下降明顯，但在隨后的正式實行期并沒有明顯的影響。通過以上的分析，得出資本充足監(jiān)管是有效的結論。 第六章影響資本充足監(jiān)管有

6、效性的因素分析。在本章主要介紹了監(jiān)管寬容、監(jiān)管誤差對資本充足監(jiān)管有效性的影響，分析了國有銀行單一產(chǎn)權條件下，實施資本充足監(jiān)管的必定無效性，并對以上的問題提出了解決的思路。本章中還對資本充足比例的確定進行了探討，提出了該比例的確定其實與監(jiān)管誤差正相關的論點。 第七章我國金融監(jiān)管如何實現(xiàn)向資本充足監(jiān)管的轉變。介紹了我國銀行業(yè)、金融監(jiān)管的現(xiàn)狀和主要問題，提出產(chǎn)權改革、減少監(jiān)管寬容、減少監(jiān)管誤差以及提高銀行資本充足率的建議和具體方法。本