中國信托業(yè)風險防范研究——基于公司治理角度.pdf

1、本文從公司治理角度出發(fā)，通過對中國信托業(yè)整體風險分析，以整個行業(yè)的發(fā)展狀況為背景，對中國信托業(yè)整體公司治理結(jié)構(gòu)問題進行分析，研究其中不完善方面，最后以國外先進公司治理結(jié)構(gòu)的經(jīng)驗為參考，對適合中國信托業(yè)的公司治理結(jié)構(gòu)提出相關(guān)建議。全文結(jié)構(gòu)分為六章： 第一章前言主要介紹選題的目的、意義及背景，對文章的整體有個全方位的說明； 第二章介紹公司治理結(jié)構(gòu)方面的文獻綜述，將相關(guān)學者的研究論點集中介紹，主要的學術(shù)觀點把公司治理結(jié)構(gòu)分為內(nèi)

2、部與外部兩個系統(tǒng)。其中內(nèi)部控制系統(tǒng)指的是機制的設計或?qū)嵤┰谝粋€企業(yè)的資源計劃范圍內(nèi)，用來實現(xiàn)企業(yè)的公司治理目標的各種公司治理機制的總稱。它包括激勵合約設計、董事會(外部董事)、大股東治理等。外部控制系統(tǒng)指的是盡管機制的實際實施超出了公司資源計劃的范圍，但仍然可以用來實現(xiàn)公司治理目標的各種公司治理機制總稱，它包括公司治理的法律途徑、產(chǎn)品和要素市場競爭、公司控制權(quán)市場、聲譽市場等。 第三章介紹信托特點與信托風險特征?！靶磐小币辉~即是

3、信任委托的意思，正如廣泛被理論界和實業(yè)界接受的定義——“受人之托，代人理財”。由此可見信托最為重要的內(nèi)涵便是信任，這可以從兩方面理解，一方面是委托人要對受托人有足夠的信任，另外一方面，即受托人必須在社會范圍內(nèi)有良好的信用度，因此信用是制約信托制度的核心。通過信托的基本知識可以更加完整的展開后面章節(jié)寫作。 第四章著重分析中國信托業(yè)的發(fā)展狀況。包括整體行業(yè)發(fā)展、行業(yè)風險分析以及最重要的部分一中國信托業(yè)公司治理結(jié)構(gòu)分析，結(jié)果顯示中國信

4、托業(yè)內(nèi)外部治理都存在一定的缺陷，公司受大股東操控，內(nèi)部人控制現(xiàn)象普遍存在；“三會”制度基本建立，但是未能發(fā)揮應有作用；內(nèi)部控制制度不健全，風險無法得到合理防范，風險管理效率偏低；同時，構(gòu)成本篇文章的數(shù)據(jù)支撐。 第五章介紹世界發(fā)達國家公司治理經(jīng)驗，并分析不同模式的治理方式特點與實用性。市場主導型、銀行主導型和家族控制型公司治理模式雖然存在一些缺陷和不足，但在特定時期、特定的制度下、特定國家都是有效的，并在一定時期促進了各國經(jīng)濟的增

5、長。三種模式表現(xiàn)出明顯的趨同化趨勢，特別是20世紀90年代以后，由于金融和產(chǎn)品市場的全球化，法規(guī)和機構(gòu)規(guī)范的日益接近，以及更為開放的環(huán)境，使得公司治理結(jié)構(gòu)逐漸走向趨同化。公司治理既然屬于制度范疇，它直接受各國的歷史、文化、經(jīng)濟、政治、法律等因素的影響，因而存在不同的治理模式。 第六章是本文的核心章節(jié)，由于世界上并不存在唯一最佳的公司治理模式，而且從實踐上看，各種治理模式都面臨著新的挑戰(zhàn)，因此如何建立適合中國信托行業(yè)的公司治理模式