國內私人銀行資產管理業(yè)務研究.pdf

1、在國內改革開放三十多年來經濟飛速發(fā)展的過程中，催生了大量本土富裕群體，這部分人的高價值資產管理需求越來越強烈，私人銀行業(yè)務逐漸走進國人視野。私人銀行起源于西方，發(fā)展至今已有幾百年的歷史，已經成為和商業(yè)銀行信貸業(yè)務、投資銀行業(yè)務并駕齊驅的服務體系之一。隨著中國逐漸成為私人銀行最具潛力的市場，國內外私人銀行紛紛建立機構、搶占市場，競爭日趨激烈，而各家機構為高凈值客戶財富保值增值的資產管理業(yè)務成為競爭的焦點。同時，伴隨著國內金融改革的深化、利

2、率市場化進程的推進，銀行只有通過逐漸脫離對傳統(tǒng)業(yè)務的絕對依賴才能保持其優(yōu)異的市場業(yè)績。
　　 私人銀行資產管理業(yè)務的發(fā)展順應了高凈值客戶的強烈需求和銀行自身尋找新的盈利點的內在要求，近年來發(fā)展迅速，但在發(fā)展過程中也呈現出了一系列的問題，特別是在風險控制和監(jiān)管上還有待完善，本文就從這個角度提出問題并提出發(fā)展建議。
　　 本文從五個部分介紹私人銀行業(yè)務:第一部分是研究的意義、方法和創(chuàng)新點;第二部分是私人銀行業(yè)務的綜述，主要是

3、通過借鑒文獻中對于私人銀行業(yè)務的研究，闡述其定義及特征，通過對私人銀行業(yè)務的發(fā)展歷史和目前的發(fā)展狀況，提出發(fā)展私人銀行資產管理業(yè)務的必要性和緊迫性;第三部分介紹私人銀行資產管理業(yè)務的理論基礎和運作機制，理論基礎又分為基于客戶需求和投資目標的生命周期理論以及基于客戶資產配置的投資組合理論。并從產品體系和資產管理流程兩方面考察私人銀行資產管理業(yè)務的運作機制;第四部分是通過對私人銀行資產管理的產品體系和資產管理流程中風險點分析，提出當前業(yè)務最

4、主要的風險點。從產品體系出發(fā)，私人銀行的風險主要集中于操作風險和聲譽風險，而操作風險更多的體現為代理風險，從資產管理流程出發(fā)，私人銀行的風險主要集中于資產配置階段和產品銷售階段，而私人銀行資產管理業(yè)務主要在產品的使用階段，故產品銷售階段的風險尤顯突出;第五部分是對私人銀行資產管理在產品、風險、監(jiān)管等角度提出發(fā)展措施。私人銀行作為正在崛起的中間業(yè)務之一，對帶動銀行的利潤提升具有重要意義，因此產品的創(chuàng)新和功能優(yōu)化作為資產管理業(yè)務發(fā)展的內生動